主持人:你觉得下半年的风险点在哪里?
陆彬:有一句话是我一直跟大家讲的,风险是涨出来的,机会是跌出来的。如果像这么抖斜率的快速上涨,某些行业和某些公司肯定是在积累风险的,我觉得这是一个客观事实。
大家也都知道,不管这个行业再好,个股的基本面再好,也经不起每天一个大幅的上涨,上涨肯定是在积累风险的,这是我会密切关心的。
第二,大家也都关心海外市场,不管是海外权益市场的变化,还是流动性的变化。第三,大家也还会比较关心全球大宗商品市场,这个可能对于整个货币政策的判断会有一些预期的变化或者实时性的影响。这是我下半年一直非常关心的几个风险点,当然我也会实时去评估这些可能的风险点,及时的做出组合的调整。
2、汇丰晋信陆彬:新能源车等待更好投资时点
主持人:新能源是在彬总的能力圈范围,你对新能源是怎么看的?
陆彬:新能源行业今年非常明确,行业基本面是在显著超预期的。我们认为2021年整个全球的需求至少会符合最乐观的预期,因为大家也都知道,去年新能源行业表现得非常优异,今年年初的时候,大家对于全年的预期也都是非常高的。
到了3月份和4月份,我们慢慢看到,今年真实情况会比在年初大家最乐观的预期还要好。同时叠加二季度非常多的政策超预期,尤其是在海外,美国可能会加大对这一块的补贴力度。大家也都知道,美国也是汽车大国,全球销量占比达20%,1千多万辆的汽车是在美国销售。之前美国的电动车销量是不到50万辆,这一块政策的边际的改变,会大幅调高对于2022年和2023年的新能源行业的需求。
同时我们也看到了上一周的消息,欧洲在大幅刺激新能源汽车,当前整个欧洲新能源汽车的渗透率已经接近20%,未来这一块可能会进一步加大。到2030年,欧洲的新能源汽车的渗透率,可能从之前的50%出头上调到70%,这样也大幅增加了未来几年全球新能源汽车的需求力度。